Денежный поток

Практические инструменты для управления денежными средствами в типовых решениях 1С

Чтобы снабдить бизнес инструментами для контроля, рассмотрим типовой функционал программ 1С, позволяющий получать информацию в наглядном виде и выполнять функции казначея, даже если в организации отсутствует финансовая служба.

Примеры подготовлены для программных продуктов:

• 1С:Бухгалтерия, редакция 3.0
• 1С: Управление торговлей, редакция 11.4 (аналогичные инструменты в 1С:Комплексная автоматизация)
• БИТ:ФИНАНС на базе 1С:Бухгалтерия, редакция 3.0

Как во время кризиса выстроить систему управления денежными средствами, избежать кассовых разрывов и контролировать обязательства по договорам расскажем на бесплатном вебинаре 21 апреля.

Участники прямого эфира смогут получить индивидуальные рекомендации по организации процесса планирования бюджетов. 

Казначейство и учет денежных средств в БИТ.ФИНАНС на базе 1С: Бухгалтерия, редакция 3.0

Подсистема «Казначейство»

В решении «БИТ.ФИНАНС» организован полный цикл планирования и управления денежными средствами организации. Это позволяет увязать в рамках единой цепочки работу менеджеров, финансистов, казначеев и бухгалтеров, значительно повысить оперативность принятия решений при большом потоке платежей.

Документ «Заявка на расходование ДС»

Документ служит для планирования единовременных платежей.

Можно оплачивать заявку двумя и более платежами, для этого нужно зайти в раздел «Оплата» документа Заявка на расходование денежных средств и скорректировать отображаемую там платежную позицию до суммы первого транша. При создание второго документа Платежная позиция, сумма рассчитается автоматически, как разность сумм документа Заявка на расходование ДС и первого транша.

Если заявку на расходование денежных средств не планируется оплачивать, то на основание её можно ввести документ Закрытие документов планирования, который закроет, как заявку, так и все неоплаченные платежные позиции по ней.

Казначей или пользователь, ответственный за проведение платежей, создает документ Реестр платежей (подсистема Казначейство >> Реестр платежей), который предназначен для формирования платежных документов на основании утвержденных заявок на расходование денежных средств.

Реестр платежей

Платежный календарь

Составление платежного календаря позволяет заранее выявить недостаток денежных средств, необходимых для проведения расчетов. Финансовый менеджер (казначей) может осуществлять корректировку плана поступления платежей с учетом изменившейся ситуации и расставлять приоритеты в оплате.

Документ «Списание с расчетного счета»

Документы Списание с расчетного счета и Расходный кассовый ордер создаются на основании заявок на расходование денежных средств (с помощью обработок «Формирование платежных документов», «Рабочее место казначея» или в документе «Реестр платежей»).

Подсистема «Бюджетирование»

БИТ.ФИНАНС позволяет вводить неограниченное количество бюджетов разных видов:

• операционные бюджеты (бюджет продаж, бюджет закупок и др.)
• основные бюджеты (БДДС, БДР)
• вспомогательные бюджеты (инвестиционный план, кредитный план и др.)

Набор и структуру бюджетов пользователь может разработать самостоятельно.

Документ «Форма ввода бюджета»

Путь: подсистема Бюджетирование >> команда Панели навигации «Форма ввода бюджета».

Документ представляет собой универсальный конструктор ввода бюджета.

На закладке Данные бюджета вводятся планируемые обороты (доходы и расходы, поступления и выплаты) в разрезе статей, ЦФО и других аналитик бюджетирования.

Документ «Установка контрольных значений»

При ведении бюджетирования в компании может возникнуть потребность в контроле расходования денежных средств, контроле планируемых затрат в соответствии с утвержденным бюджетом.

Для установки значений, в соответствии с которыми будут контролироваться суммы расходов по заявкам на расходование денежных средств, графики договоров и (или) суммы оборотов по отдельным бюджетам, в конфигурации предназначен документ «Установка контрольных значений».

Отчет «Отчет по бюджету (остатки по счетам)»

Отчет предназначен для анализа оборотов по доходам и расходам (поступлениям и выплатам) в разрезе различных аналитик бюджетирования.

Остались вопросы или нужна помощь в выборе программы для организации казначейства? Закажите бесплатную консультацию наших специалистов!

1C-Ритейл Чекер – новый помощник для управления ассортиментом розничного магазина
Декларация по налогу на имущество за 2019 год в 2020

Дисконтирование денежных потоков

Дисконтирование денежных потоков применяется, когда необходимо привести текущие платежи к их стоимости в периоде будущем. Такой подход позволяет оценить бизнес и определить экономическую эффективность инвестиций. Этот процесс основывается на том, что объем финансовых ресурсов, которыми организация владеет сегодня в реальном эквиваленте стоит больше, чем равный объем, который она может получить в будущем. Причины у этого несколько: инфляция, упущенная прибыль, риски неполучения прибыли и т.д.

Чтобы привести будущие финансовые поступления и расходы к их эквиваленту для настоящего времени используется ставка дисконтирования. Для того, чтобы ее определить используется несколько методик. Среди них наиболее точной, а значит дающей самые достоверные результаты, является метод дисконтирования денежных потоков (ДДП) или DCF.

Метод расчета DCF

Такая методика расчета используется для предприятий, имеющих определенную историю прибыльной деятельности. То есть стабильно развивающихся на протяжении некоторого времени

Кроме того, его принято использовать, чтобы оценить инвестиционную привлекательность компании, хотя к оценке молодых предприятий, ищущих, где взять деньги, по этой методике стоит подходить с осторожностью. Метод состоит из нескольких этапов:

1. Выбор модели денежного потока — для собственного капитала или для всего инвестированного капитала.
2. Определение длительности периода прогноза.
3. Анализ ретроспективы денежного потока и прогноз валового дохода от реализации товаров иди услуг компании.
4. Анализ расходов и прогноз по ним.
5. Анализ доходов и прогноз по ним
6. Расчет денежного потока для каждого прогнозируемого периода.
7. Определение ставки дисконта.
8. Расчет стоимости компании в постпрогнозируемый период.
9. Расчет денежного потока в постпрогнозируемый период
10. Внесение итоговых правок.

Классификация затрат

Анализируя и прогнозируя будущие расходы необходимо провести классификацию затрат. В зависимости от того, по какому признаку это производится, существует нескоько классификаций:

По составу:

• Плановые расходы;
• Фактические расходы;
• Прогнозируемые расходы.

По отношению к производству:

• Переменные;
• Постоянные;
• Условно-постоянные.

По отношению к себестоимости:

• Косвенные;
• Прямые.

По функции управления:

• Административные;
• Производсвенные;
• Коммерческие.

Для оценки денежного потока наиболее важны второй и третий тип. К постоянным издержкам будут относиться расходы на управление, арендная плата, налог на имущество, амортизация и т.д. То есть эти расходы напрямую не зависят от объемов производства. В то время переменные задержки будут тем больше, чем объем производства. К ним можно отнести заработную плату персонала, занимающегося производством, оплата сырья и материалов, энергии и топлива. Такая классификация помогает определить точку безубыточности и оптимизировать структуру продукции.

Анализ денежных потоков

Уметь анализировать денежные потоки — необходимый навык при изучении финансового состояния компании. Именно он позволяет выявить, насколько правильно в компании налажено управление этим инструментом, другими словами, всегда ли в распоряжении есть необходимое количество денег и не потребуется ли привлечение денег со стороны.

Обычно анализ денежный потоков проводят с помощью отчета о движении финансовых ресурсов, который формируется по сферам деятельности компании — текущей, инвестиционной и финансовой. Именно этот отчет дает наиболее полную информацию для проведения анализа денежного потока предприятия.

Такой отчет позволяет наглядно увидеть, как разная деятельность организации влияет на ее финансовое состояние и объяснить причину его изменения в лучшую или худшую сторону. Кроме того, этот документ будет полезен не только для руководителя компании, но также и для ее кредиторов и инвесторов. Руководство из него почерпнет информацию о ликвидности предприятия и позволит планировать финансирование тех или иных программ — выплата дивидендов, премий сотрудникам, расчета с поставщиками и т.д. Кредиторы и инвесторы из отчета почерпнут информацию о финансовом здоровье организации и сделают выводы относительно способности руководства обеспечить грамотное управление ею.

Как мы помним, отчет о движении средств состоит из трех составляющих. Пришло время рассмотреть их подробнее

Это даст возможность понять, какие сферы — самые прибыльные, а какой деятельности следует уделить дополнительное внимание

Текущая деятельность

Обычно это самая объемная часть отчета. Текущая деятельность включает в себя все расчеты, обеспечивающие общую прибыль компании. Сюда входят расходные операции — приобретение товаров и услуг у поставщиков, которые необходимы для производственной деятельности организации, налоговые отчисления, погашение кредитных обязательств, например, банковский овердрафт, выплата заработной платы сотрудникам и т.д. Прибыль при этом составляют средства, вырученные от реализации товаров или услуг.

Инвестиционная деятельность

Инвестиционная деятельность — необходимая сфера любого предприятия, которая способна принести прибыль, как в будущем, так и в настоящем времени. Расходы этой отрасли состоят из приобретения патентов, ценных бумаг, выдачи кредитов другим организациям и покупки основных средств, то есть своеобразный денежный магнит на будущее.

Прибыль этой сферы — возврат кредитов и процентов по ним, расширение акционерного капитала за счет эмиссии новых акций, продажа основных средств, реализация права пользования уникальными технологиями, права на которые принадлежат компании.

Финансовая деятельность

Финансовая сфера — это, в основном, операции, связанные с собственниками компании. Если собственники, к примеру, увеличивают уставной фонд — это отразиться в графе «прибыль». И наоборот, если деньги, по какой-либо причине выводятся из бизнеса, это найдет свое отражение в графе «убытки».

Квадрант денежного потока

Такой сугубо финансовый термин денежный поток вполне можно приспособить и к личным финансам. Сделал это американский инвестор, преподаватель, предприниматель и писатель Роберт Кийосаки, издавший книгу «Квадрант денежного потока». В ней он доступно показал, какую роль играет каждый человек в распределении капитала, а также дал руководство для действия тем, кто желает создать наиболее благоприятные для себя финансовые условия, навсегда забыв, что такое потребительский кредит, и самостоятельно формировать денежный поток.

Так что тем, кто постоянно находится в постоянной зависимости от нехватки денег, книга обязательна для прочтения. В рамках же этой статьи я лишь вкратце остановлюсь на ее тезисах.

По мнению автора, вся прибыль человек может приходить из одного или нескольких секторов, которых всего 4:

1. Наемные рабочие — зарплата людей, работающих по найму. Этот сектор наиболее уязвимый и нестабильный.
2. Работа на себя — прибыль исходит от самозанятости. Сюда относятся предприниматели, фрилансеры, узкие специалисты, обладающие собственной практикой. Также не слишком защищенный сектор, поскольку стоит человеку заболеть или перестать трудиться денежный поток сильно сократится.
3. Бизнес — это прибыль от крупного бизнеса, который работает, привлекая наемных рабочих, и приносит ощутимую прибыль даже без непосредственного участия владельца.
4. Инвестиции — прибыль исходит от удачных инвестиций. Настоящий пассивный заработок, который не требует участия человека.

Принцип квадранта основан на том, что 70% успешных миллионеров получают свою прибыль от инвестирования и только 30% от деятельности в других трех секторах. Подробнее с идеями автора можно познакомиться в написанных им книгах, число которых превышает два десятка. А практически применить свои знания поможет игра «Денежный поток», которая также придумана Робертом Кийосаки. В ней в игровой форме можно закрепить навыки, которые помогут в реальной жизни добиться финансового успеха.

В статье мы рассмотрели такой финансовый термин, как денежный поток или cashflow. Этот показатель очень важен не только для владельцев бизнеса, но и для потенциальных инвесторов. Именно он помогает понять, в каком финансовом состоянии находится компания и спрогнозировать ее будущее. А на основе этих данных принимать решение о возможности инвестиций в нее.

Профессиональный инвестор с опытом работы 5 лет с разными финансовыми инструментами, ведет свой блог и консультирует вкладчиков. Собственные эффективные методики и информационное сопровождение инвестиций.

Казначейство и учет денежных средств в 1С: Бухгалтерия, редакция 3.0

Для оперативного управления денежными средствами предприятия, формирования графиков платежей и контроля его своевременного исполнения предлагается использовать платежный календарь.

Платежный календарь

Путь: Подсистема Руководителю >> Блок Планирование >> Платежный календарь

Данные Платежного календаря формируются автоматически на основе ожидаемых оплат от покупателей, планируемых платежей по налогам и сборам, планируемых оплат поставщикам и выплат по заработной плате. Предусмотрен быстрый переход из Платежного календаря к расшифровке составляющих (один клик по соответствующему разделу).

Форма «Ожидаемые оплаты от покупателей»

Форма «Оплата налогов и сборов»

Форма «Оплата поставщикам»

Форма «Оплата задолженностей по заработной плате»

Корпоративная политика по управлению денежными потоками

Управление денежными потоками включает в себя следующие элементы:

Отчет о движении денежных средств;
Анализ денежных потоков за предыдущий период;
Планирование денежных потоков;
Реализация мероприятий по оптимизации денежных потоков;
Контроль за денежными потоками.
Управление денежными потоками особенно важно для компании с точки зрения необходимости:
Регулирование ликвидности баланса;
оптимизация состава и структуры оборотных активов, запасов, дебиторской задолженности, финансовых активов
планирование временных параметров капитальных затрат и источников их финансирования
Управление текущими затратами и их оптимизация в процессе производства и реализации готовой продукции (работ, услуг)
Прогноз экономического роста.
Для определения объема положительных, отрицательных и чистых денежных потоков используются прямые и косвенные методы расчета.

Прямой метод направлен на получение данных, характеризующих как валовой, так и чистый денежный поток предприятия в отчетном периоде. При применении этого метода непосредственно используются данные бухгалтерского учета и отчета о движении денежных средств, которые характеризуют все виды их доходов и расходов.

Одним из преимуществ прямого метода является то, что он показывает общие суммы денежных притоков и оттоков и фокусируется на статьях, которые генерируют наибольшие денежные притоки и оттоки. Однако этот метод не раскрывает связь между стоимостью финансового дохода и стоимостью изменения денежных средств, в частности, не показывает, почему возникает ситуация, когда прибыльное предприятие является неплатежеспособным.

Косвенный метод предпочтительнее с аналитической точки зрения, так как он позволяет объяснить причины расхождений между финансовыми результатами и свободными денежными средствами. Чистый денежный поток по косвенному методу рассчитывается путем соответствующей корректировки чистой прибыли на сумму изменений в товарно-материальных запасах, дебиторской и кредиторской задолженности, краткосрочных финансовых вложениях и прочих статьях баланса, относящихся к текущей деятельности. Источниками информации для расчета и анализа денежных потоков по косвенному методу являются бухгалтерский баланс и отчет о прибылях и убытках.

Таким образом, косвенный метод четко показывает разницу между чистой прибылью и чистым денежным потоком компании. С помощью ряда процедур корректировки финансовый результат компании (чистая прибыль или убыток) конвертируется в сумму чистого денежного потока от операционной деятельности.

В результате можно выделить факторы, способствующие увеличению и уменьшению чистого денежного потока.
Преимущество косвенного метода заключается в том, что он показывает динамику всех факторов, влияющих на чистый денежный поток, а преимущество прямого метода заключается в том, что он предоставляет более точные данные об объеме и составе денежных потоков. Поэтому при расчете денежных потоков целесообразно использовать оба метода вместе.

На основе расчета денежных потоков проводится анализ денежных потоков.

Анализ денежных потоков должен показать

• В какой степени и из каких источников были получены денежные потоки, и каковы основные направления их использования;
• способность предприятия покрывать расходы на операционную деятельность за счет доходов от этой деятельности;
• способность предприятия финансировать инвестиционную деятельность за счет притока денежных средств от операционной деятельности;
• Изменения в займах фирмы.

Сравнивая уровень денежных поступлений и денежных выплат, можно сделать вывод о способности фирмы увеличивать денежные средства за счет своей основной деятельности. Если основная деятельность приводит к дефициту денежных средств и такая ситуация повторяется из года в год, то это может в конечном итоге привести к финансовой несостоятельности предприятия.

Организация казначейства на предприятии

Пандемия стала стресс-тестом для бизнеса

В период кризиса топ-менеджменту особенно важно видеть разницу между денежными потоками и прибылью, так как может сложиться ситуация, что прибыль есть, а денег нет

Что происходит с бизнесом во время кризиса? Сокращение спроса, снижение платёжеспособности клиентов, резкая просадка рынков и, соответственно, денежного потока

В такой ситуации компании начинают задумываться о сокращении статей затрат, чтобы получить небольшую «подушку безопасности», но здесь важно понимать, что излишняя экономия может нанести вред бизнесу, как пример резкое падение продаж из-за производства товара низкого качества, по причине смены поставщиков материалов по более низкой цене. На первый план в данной ситуации должна выходить задача по управлению денежным потоком для формирования «запаса прочности» в условиях экономической нестабильности

Важно, чтобы поток был плюсовой и денежные средства поступали регулярно, мы говорим не только о размере денег на счетах, но и другом капитале, который может находиться в:

• товарных запасах на складах;
• дебиторской задолженности;
• в недвижимости и других активах.

Чтобы обеспечить бизнес источниками денежных средств, рекомендуем сосредоточиться на управлении денежным потоком в следующих направлениях:

• Ежедневное управление деньгами;
• Регулярный мониторинг затрат, устранение статей расходов, которые могут привести к банкротству фирмы;
• Управление товарными запасами;
• Проработка дебиторской задолженности;
• Выбор банка и работа с ним;
• Пересмотр инвестиционной и финансовой деятельности.

ИДЕЯ КОРОТКО

Чтобы выжить во время кризиса, компании должны перенести фокус внимания на управление денежными средствами.

ИЗМЕНЕНИЕ ПОВЕДЕНИЯ

Контроль обязательств по договорам

Необходимо прогнозировать поступления и выплаты, чтобы не допустить кассовых разрывов и издержек за неисполнение обязательств.

Работа с дебиторской задолженностью

Установить в учетной системе 1С автозапрет на отгрузку клиентам с дебиторской задолженностью (как это сделать подскажут наши специалисты).

Согласование платежей

В режиме «самоизоляции» процессы согласования платежей могут быть затруднены.

СТРАТЕГИЧЕСКИЙ ОТВЕТ

Важно найти инструмент для

контроля обязательств по договорам

отслеживания вероятности кассовых разрывов

ускорения процессов согласования платежей

предотвращения несогласованных выплат и т.д.
Excel не подойдет тем, кто хочет быстро получить и проанализировать информацию в разных разрезах.

Для решения задач оперативного планирования и управления денежными потоками, контроля использования денежных средств многие компании выделяют в структуре финансовой службы подразделения Казначейства.

Казначейство помогает сохранить баланс между поддержанием текущей платежеспособности и получением дополнительной прибыли от использования свободных денежных средств.

Недостаток денежных средств на расчетных счетах и в кассе	Большой объем свободных денежных средств на расчетных счетах и в кассе
Невозможность своевременной уплаты налогов и выплаты зарплаты сотрудникам Просрочка платежей по кредитам и займам Нарушение сроков оплаты поставок по договорам Начисление штрафов, пеней, неустоек, ухудшение кредитной истории, потеря деловой репутации, дополнительные издержки для устранения нежелательных последствий	Упущенная выгода, т.к. предприятие могло бы получить дополнительную прибыль от вложения денежных средств

Задачи, решаемые автоматизацией казначейства:

• эффективность системы планирования и контроля финансовых потоков;
• обеспечение контроля лимитов по бюджетам, простота контроля исполнения бюджетов и платёжного календаря;
• расстановка приоритетов, очередности платежей, крайних сроков оплаты;
• оперативное отслеживание план-факта по платежам;
• оперативная информация о движении и остатках денежных средств на счетах и в кассах предприятия в различных разрезах;
• оперативное отслеживание этапов прохождения заявок на оплату;
• увеличение скорости прохождения платежей;
• снижение коммуникативных издержек;
• формирование платежного календаря, реестра платежей и отчётов в любых форматах, удобных руководству;
• единая информационная система для бухгалтерского и управленческого учёта.

Эффективно управлять денежными потоками Вам помогут типовые программы 1С, таких как 1С:Управление торговлей, 1С:УНФ, 1С:Комплексная автоматизация, 1С:ERP, а также специализированное решение БИТ.ФИНАНС.

Наверняка у вас уже стоит одно из таких решений. Звоните, наши специалисты помогут вам настроить необходимые отчеты и провести обучение по планированию движения денежных средств.

Оптимизация денежных потоков предприятия

Основой оптимизации платежного оборота компании является сбалансированность объемов ее положительных и отрицательных денежных потоков и их синхронизация во времени. Как дефицит, так и избыточный денежный поток отрицательно сказываются на результатах хозяйственной деятельности организации.

Негативные последствия дефицита денежного потока проявляются в снижении ликвидности и уровня платежеспособности организации, росте просроченной кредиторской задолженности перед поставщиками сырья и материалов, увеличении доли просроченной задолженности по полученным финансовым кредитам, задержках в выплате заработной платы, росте продолжительности финансового цикла и, в конечном итоге, — в снижении рентабельности использования собственных средств и активов.

Негативные последствия избыточных денежных потоков проявляются в потере реальной стоимости временно неиспользованного денежного потока вследствие инфляции, в потере потенциального дохода от неиспользованной части денежных активов в виде краткосрочных инвестиций (упущенная выгода), что в конечном итоге также негативно влияет на рентабельность активов и собственного капитала организации.

Появились следующие основные методы оптимизации дефицита и профицита денежных потоков.

Методы оптимизации дефицита денежных потоков зависят от времени возникновения этого дефицита — краткосрочного или долгосрочного.

Краткосрочная компенсация дефицита денежного потока достигается с помощью системы «ускорение — замедление платежного оборота». Суть этой системы заключается в разработке в организации мер по ускорению привлечения средств и замедлению их освоения.

Краткосрочное ускорение привлечения денежных средств может быть достигнуто за счет следующих мер

• Предоставление частичного или полного авансового платежа за произведенные товары, пользующиеся высоким спросом на рынке;
• Снижение условий предоставления покупателям торгового кредита (торгового кредита).
• ускорение взыскания просроченной дебиторской задолженности
• использование современных форм рефинансирования дебиторской задолженности — векселя, факторинг
• продажа краткосрочных финансовых активов, ликвидация депозитов
• Ускорение сбора платежных документов покупателей продукции (время их пребывания в пути, в процессе регистрации, при зачислении средств на расчетный счет и т.д.). Краткосрочное замедление денежных выплат может быть достигнуто с помощью следующих мер
• Замедление сбора собственных платежных ваучеров.
• Продление срока погашения товарного (торгового) кредита, согласованного с поставщиками;
• замена приобретения долгосрочных активов, которые должны быть возобновлены их договором лизинга (лизинга)
• Реструктуризация портфеля полученных финансовых кредитов путем перевода краткосрочных кредитов в долгосрочные.

Следует отметить, что система «ускорение — замедление платежного оборота», решающая проблему сбалансированности объема дефицитного денежного потока в краткосрочном периоде (и, соответственно, повышение уровня абсолютной платежеспособности организации), создает определенные проблемы дефицита этого потока в последующие периоды. Поэтому параллельно с использованием механизма этой системы должны быть разработаны меры по компенсации дефицита денежных средств в долгосрочной перспективе.

Способы расчета

Применяются два способа расчета NCF – прямой и косвенный. Прямой используется при составлении отчета о движении ДС и характеризует состояние оборотных средств на расчетных счетах компании. Иными словами, прямой способ напоминает расчет прибыли кассовым методом. Чтобы было более понятно, поясню: при планировании личных финансов используется именно прямой метод – вы считаете, сколько денег получили и сколько израсходовали. Остаток и будет равен вашему личному NCF. Эти деньги вы можете включить в расходы следующего месяца, отложить «на черный день» или инвестировать. В случае если вы не намерены тратить эти средства, они будут именоваться свободным денежным потоком.

Косвенный метод соотносится с современными стандартами финансовой отчетности и позволяет получить более детальную информацию об объеме свободных денежных средств и структуре статей их движения. При косвенном методе NCF рассчитывается исходя из чистой прибыли, откорректированной на некоторые величины. Мы знаем, что чистая прибыль – это показатель в стоимостном выражении, представляющий собой остаток средств после исполнения всех обязательств. Эта сумма распределяется на усмотрение собственников компании: можно направить ее на увеличение собственного капитала, а можно потратить на что-то полезное или выплатить доходы лицам, имеющим доли в уставном капитале.

Далее разберем каждый способ более подробно.

Прямой метод расчета ЧДП

Чтобы найти чистый денежный поток путем применения прямого метода, достаточно использовать регистры бухгалтерского учета:

• кассовая книга;
• выписки банка;
• оборотно-сальдовые ведомости и анализы счетов учета денежных средств в разрезе статей движения.

Таким образом, формула расчета NCF прямым методом выглядит так:

\

Поп – поступления от покупателей;

​\( АвП \)​ – авансы полученные;

​\( ПП \)​ – прочие поступления (сюда входят кредиты и займы);

​\( ОП \)​ – оплаты поставщикам за материалы, товары, услуги;

​\( АвВ \)​ – выданные авансы;

​\( ЗП \)​ – выплаченная заработная плата;

​\( НС \)​ – налоги и сборы;

​\( ПВ \)​ – прочие выплаты (погашения займов и процентов, комиссии банков, прочие расходы).

Косвенный метод расчета ЧДП

И снова мы возвращаемся к вопросу, почему иногда бывает так, что прибыль есть, а денег нет. Для ответа на этот вопрос и существует косвенный метод расчета ЧДП.

Прежде всего, следует разобраться: в чем разница между свободным денежным потоком и чистой прибылью.

Свободный денежный поток – это остаток денег на счете на конец периода после исполнения всех обязательств. Предположим, на последнее число месяца мы погасили задолженность поставщикам в соответствии с графиком, выплатили заработную плату, внесли платежи по долговым обязательствам и проценты, уплатили налоги. Осталась некая сумма, которую можно потратить на усмотрение собственника. Например, приобрести ценные бумаги.

Чистая прибыль не измеряется живыми деньгами. Эта величина складывается с учетом различных составляющих, некоторые из которых не подлежат оплате.

Пример – те же самые амортизационные отчисления. В расчете чистой прибыли они участвуют, но расходовать денежные средства на них не нужно.

Другой пример: резервы по сомнительным долгам. Задолженность покупателя, признанная сомнительной, переносится в резерв и частично уменьшает сумму налогооблагаемой, а затем и чистой прибыли.

Можно привести еще много примеров хозяйственных операций, в которых живые деньги не требуются, однако эти операции влияют на финансовый результат.

Кроме того, в формировании чистой прибыли не участвуют заемные средства. Только уплаченные по ним проценты можно отнести на издержки.

Чистый денежный поток косвенным методом определяется так:

\

​\( Δ \)​ – изменение (прирост) соответствующего показателя;

​\( ДЗ \)​ – дебиторка;

​\( ТМЦ \)​ – запасы материалов, товаров, сырья, полуфабрикатов;

​\( КЗ \)​ – кредиторка;

​\( ФВ \)​ – финансовые вложения;

​\( АВ \)​ – выданные авансы;

​\( АП \)​ – полученные авансы;

​\( ДБП, РБП \)​ – доходы и расходы будущих периодов;

​\( РФ \)​ – резервный фонд.

Все эти показатели можно взять из финансовой отчетности.

Чуть ниже мы рассчитаем сумму чистого денежного потока прямым и косвенным методом в редакторе Excel.

Казначейство и учет денежных средств в 1С: Бухгалтерия, редакция 3.0

Для оперативного управления денежными средствами предприятия, формирования графиков платежей и контроля его своевременного исполнения предлагается использовать платежный календарь.

Платежный календарь

Путь: Подсистема Руководителю >> Блок Планирование >> Платежный календарь

Данные Платежного календаря формируются автоматически на основе ожидаемых оплат от покупателей, планируемых платежей по налогам и сборам, планируемых оплат поставщикам и выплат по заработной плате. Предусмотрен быстрый переход из Платежного календаря к расшифровке составляющих (один клик по соответствующему разделу).

Форма «Ожидаемые оплаты от покупателей»

Форма «Оплата налогов и сборов»

Форма «Оплата поставщикам»

Форма «Оплата задолженностей по заработной плате»